Cum arata activele SIF-urilor dupa primele noua luni

Luna trecuta, activele nete ale SIF Moldova si SIF Oltenia au crescut cu 0,2, respectiv 3,3%. Activul SIF Banat Crisana a scazut cu 1,3%, SIF Transilvania cu 0,4% si SIF Muntenia cu 0,3%, se arata intr-o analiza a Asociatiei Administratorilor de Fonduri (AAF).

Nivelul preturilor de inchidere inregistrat la finele lunii septembrie, comparativ cu luna anterioara, au inregistrat aprecieri in linie, intervalul pornind de la 5,7% la SIF Muntenia si culminand cu 14,4% la SIF Moldova si SIF Oltenia. Urmarita pe intreaga periaoda a celor 9 luni scurse din anul acesta, evolutia preturilor de inchidere se mentine negativa la SIF Transilvania cu -14% si SIF Muntenia cu -8,5%.

Analizand in structura activele, se constata ca pe ansamblul celor cinci SIF, la finele lunii raportate, comparativ cu luna anterioara, investitiile financiare pe termen scurt inregistreaza pentru prima data, dupa cinci luni consecutive de scadere, o usoara crestere cu 0,4%.

Ponderea actiunilor cotate din categoria celor inregistrate in total investitii pe termen scurt, se mentine in jurul a 98%, mai exact 97,8%.

Comparativ cu finele anului 2009, cand activele inregistrate in categoria investitiilor pe termen scurt reprezentau 57,2% din total active, ponderea lor in total active SIF, era la finele lunii septembrie de 53,6%.

Evolutia investitiilor financiare pe termen scurt din noiembrie, pe fiecare SIF, comparativ cu august, arata astfel: -0,6% la SIF Banat-Crisana, 1,8% la SIF Moldova, -1,0% la SIF Transilvania, 0,7%, la SIF Muntenia si 2,4% la SIF Oltenia.

SIF Oltenia detinea la finele lunii septembrie, cea mai mare pondere cu 60,7% (61,9% la finalul anului trecut), a actiunilor cotate din categoria investitiilor pe termen scurt in total active, urmata de SIF Transilvania cu 52,6% (56,6% dec.09), SIF Moldova cu 52,3 (56,8% in dec.09) si SIF Banat-Crisana cu 51,0% (60,0% in dec.09) si SIF Muntenia cu 50,4%( 50,3% in dec.09), comparativ cu media de 53,6% (57,2% in dec.09) inregistrata pe anasamblu SIF.

Actiunile cotate care erau pe ansamblu portofoliilor SIF la finele lunii anterioare in valoare 4,1 mld.lei si reprezentau 56,3% din total active, raman la acelsi nivel de 4,1 mil.lei si la finele lunii raportate, ceea ce reprezenta 56,5% din total active, comparativ cu ponderea de 59,6% de la finele anului anterior.

In acelasi timp, actiunile necotate din portofoliu SIF, care aveau la sfarsitul anului trecut valoarea de 2,3 mld.lei, si reprezentau 29,5% din total active, inregistreaza la finele lunii septembrieaproximativ aceasi valoare si anume de 2,2 mld.lei, iar ponderea detinuta in total active, pe fondul diminuarii acestora, coboara si ea pana la 31,5% de la 32,5% cat era la finele lunii anterioare.

Ponderea actiunilor cotate din portofoliu in total active, la sfarsitul lunii septembrie se prezinta astfel: SIF Oltenia 61,4%, SIF Banat-Crisana cu 57,7%, SIF Transilvania 56,2%, SIF Moldova 53,1% si SIF Muntenia 53,0%.

Investitiile in industria OPCVM/AOPC erau la finele lunii raportate pe ansamblul SIF de 146,2 mil.lei ceea ce inseamna o apreciere cu 160% fata de finele lunii anterioare. La finele lunii raportate, SIF Moldova cu 89,4 mil.lei, detinea 61% din total expunere SIF pe titluri opcvm/aopc.

Fata de nivelul de 109,6 mil.lei a investitiilor SIF in titlurile de stat inregistrat in august 2010, in luna raportata, nivelul acestor plasamente a fost de 110,1 mil.lei, ceea ce reprezinta o apreciere cu 0,5% fata de nivelul inregistrat la finele lunii anterioare. Ponderea titlurilor de stat in total active a crescut usor de la 1,46%, la 1,52% la fine lunii septembrie.

Cea mai mare detinere de titluri de stat se afla la SIF Oltenia cu 53,9 mil.lei (3,3% din activ total), urmata de SIF Banat-Crisana cu 33,0 mil.lei (2,3%) si SIF Moldova cu 22,5 mil.lei (1,9%).

Comparativ cu 419,7 mil.lei, cat era volumul depozitelor bancare pe ansamblu SIF la finele lunii anterioare, la finele lunii raportate, volumul depozitelor era de 377,7 mil.lei, cu o pondere in total active SIF de 5,2% (5,8% in august). Cea mai mare pondere a depozitelor bancare in activ se regaseste la SIF Oltenia (7,1%), iar cea mai mica la SIF Transilvania cu 4,2%.

Obligatiunile municipale detinute pe ansamblu SIF insumau la finele lunii raportate 3,0 mil.lei, adica dublu fata de finele lunii. Obligatiunile corporative insumau pe ansamblul SIF 60,1 mil.lei, (59,5 mil.lei in august), reprezentand 0,8% din total active.

In luna raportata, nivelul de capitalizare inregistrat pe ansamblul SIF a fost de 3,2 mld.lei (0,77 miliarde euro), cu 10,3% peste nivelului lunii anterioare.