Ai tot auzit în ultima perioadă de ETF-uri, știm. Pare că au acaparat scena investițiilor românești, într-un timp relativ scurt, devenind instrumentele preferate ale investitorilor noștri. Această tendință ne indică o schimbare majoră a modului în care românii își construiesc portofoliile și participă activ la piețele financiare. Dar ce sunt aceste ETF-uri și de ce sunt tot mai alese în activitatea investițională? Citește până la final și descoperă poate chiar noua ta oportunitate de investiție, una accesibilă, diversificată și tot mai populară la noi la români.
Dincolo de fascinația inițială față de acțiunile individuale sau fondurile mutuale clasice, ETF-urile sau Exchange Traded Funds au reușit să atragă atenția prin costuri reduse, simplitate și flexibilitate, trăsături esențiale pentru o nouă generație de investitori, mai conectați la mediul tehnologic și mai atenți la eficiența fiecărei decizii financiare în parte.
Și-o să începem cu principalul atu al ETF-urilor - costurile mici. Investitorii români încep să devină tot mai conștienți de impactul comisioanelor asupra randamentului pe termen lung. În comparație cu fondurile mutuale active, ETF-urile percep, în general, comisioane de administrare mult mai mici. Acest detaliu, aparent tehnic, face o diferență reală într-un portofoliu care se dezvoltă pe parcursul a 10 sau 20 de ani. În plus, lipsa comisioanelor ascunse și a taxelor de subscriere sau răscumpărare contribuie la o transparență mult apreciată, mai ales de investitorii tineri, cu vârste cuprinse între 20-30 de ani, care solicită din ce în ce mai mult control asupra propriilor bani. Și pentru că tot vorbim de comisioane reduse, la XTB beneficiezi de 0 comision la investițiile în ETF-uri.* Tare, nu? Mai ales că ai acces la peste 1400 de ETF-uri, inclusiv unele dintre cele mai populare din lume, cum ar fi EUNL, SXR8, VUAA, IS3N sau SXRV.
Un alt motiv pentru care ETF-urile au câștigat popularitate este accesibilitatea. Aceste instrumente pot fi tranzacționate în timp real, direct pe bursă, la fel ca acțiunile. Această lichiditate ridicată înseamnă că un investitor român poate cumpăra sau vinde ETF-uri oricând pe durata sesiunii bursiere, beneficiind de prețuri în timp real, fără a aștepta închiderea pieței pentru a afla valoarea unității de fond, cum se întâmplă în cazul fondurilor mutuale. Într-o piață volatilă sau într-un context macroeconomic incert, această flexibilitate devine un avantaj esențial.
Diversificarea este un alt argument care a cântărit greu în decizia românilor de a migra către ETF-uri. Cu o singură achiziție, un ETF îți oferă posibilitatea de a investi în zeci sau chiar sute de acțiuni, obligațiuni sau alte active, în funcție de strategia fondului. Pentru că trăim în era vitezei și avem tot mai puțin timp, analiza fiecărei companii sau a fiecărui sector economic în parte poate deveni copleșitoare și stresantă. Aici intervin ETF-urile, o soluție eficientă pentru a obține expunere echilibrată și bine gândită. Mai mult, oferta globală a acestor fonduri este extrem de variată: de la ETF-uri extinse, care urmăresc indici precum S&P 500 sau MSCI World, până la ETF-uri tematice care te ajută să investești în inteligență artificială, energie verde sau piețe emergente. Această varietate le permite investitorilor români să-și construiască portofolii personalizate, în linie cu obiectivele și valorile lor.
Pe lângă toate avantajele menționate mai sus, mulți investitori moderni apreciază și faptul că ETF-urile sunt eficiente din punct de vedere fiscal. Ce înseamnă asta, mai exact? Simplu spus: plătești mai puține taxe pe parcurs. Spre deosebire de alte investiții care presupun multe cumpărări și vânzări (fiecare cu potențiale taxe), ETF-urile, fiind investiții pasive, nu se mișcă prea mult. E ca și cum ai merge cu mașina pe autostradă, cu un consum constant și liniștit, în loc să tot frânezi și accelerezi în oraș – adică mai puțină risipă. Chiar dacă România nu oferă aceleași avantaje fiscale ca SUA, ETF-urile produc oricum mai puține “evenimente” care să atragă impozite. Rezultatul? Mai mulți bani rămân în portofelul tău, iar în timp, acești bani pot lucra pentru tine și pot crește mai eficient.
Românii care aleg ETF-uri o fac și pentru predictibilitatea acestor instrumente. Într-o lume financiară tot mai complexă, cu termeni tehnici și strategii greu de înțeles, un ETF care urmează un indice bine cunoscut oferă simplitate și claritate. Nu trebuie să te întrebi dacă administratorul fondului va lua deciziile corecte sau dacă strategia activă se va dovedi inspirată. Performanța este legată direct de evoluția pieței, iar acest lucru aduce un sentiment de control și echilibru, mai ales pentru cei care nu au experiență îndelungată pe piețele de capital.
Nu trebuie să evităm nici acest subiect. Succesul ETF-urilor nu înseamnă absența riscurilor. Investitorii români trebuie să înțeleagă că volatilitatea piețelor rămâne un factor esențial. Un ETF nu elimină riscul pieței, ci doar îl distribuie diferit. Există, de asemenea, riscul de „tracking error” – situația în care performanța ETF-ului nu reflectă perfect indicele urmărit. În cazul unor ETF-uri de nișă sau tematice, lipsa lichidității poate amplifica fluctuațiile, iar o concentrare excesivă pe un singur sector economic poate afecta portofoliul. Din acest motiv, educația financiară rămâne un element cheie: cei care înțeleg structura, strategia și expunerea fiecărui ETF pot lua decizii mai informate și pot gestiona mai bine riscurile asociate.
Creșterea interesului românilor pentru ETF-uri este vizibilă și în comportamentul platformelor de investiții online, unde volumul tranzacțiilor cu aceste produse a crescut semnificativ în ultimii ani. În plus, popularitatea tot mai mare a portofoliilor model, în care ETF-urile formează coloana vertebrală a strategiei de alocare, arată că investitorii români încep să gândească pe termen lung și să-și optimizeze deciziile în funcție de obiective concrete și toleranță la risc.
Ca niște concluzii de final, preferința pentru ETF-uri nu este doar un trend, ci o alegere rațională, bazată pe eficiență, accesibilitate și adaptabilitate. Pentru investitorii români care își doresc să construiască portofolii robuste, bine diversificate și ușor de gestionat, ETF-urile oferă o combinație rară de simplitate și sofisticare. Ele sunt expresia maturizării investitorului individual, care nu mai urmărește câștiguri rapide, ci stabilitate, creștere sustenabilă și control asupra propriului viitor financiar.
Disclaimer:
*0% comision pentru un rulaj lunar până în 100 000 EUR. Tranzacțiile efectuate după depășirea acestui prag vor avea un comision de 0.2% (minim 10 EUR). Se poate aplica un cost de conversie valutară de 0.5%.
Acest material are scop exclusiv informativ și educațional. Materialul publicat nu constituie un sfat de investiții și nici nu conține informații care recomandă sau implică o strategie de investiții. În acest material nu sugerăm strategii de investiții și nici nu oferim consiliere pentru investiții.
Acest material este creat fără a lua în considerare situația financiară personală a clientului și nici nevoile și obiectivele sale investiționale. Acest material nu constituie o ofertă de vânzare sau abonament. Nu este o solicitare de a cumpăra, face publicitate sau promova vreun instrument financiar. Am creat acest material cu obiectivitate și diligență. Prezentăm fapte cunoscute de autori la momentul întocmirii documentului. Nu includem niciun element de evaluare. Informațiile și cercetările bazate pe date istorice sau rezultate și proiecții nu sunt indicatori de încredere ai viitorului.
Nu suntem răspunzători pentru actele sau omisiunile dumneavoastră, în special pentru deciziile dumneavoastră de a cumpăra sau vinde instrumente financiare pe baza informațiilor conținute în acest material de marketing. De asemenea, nu putem fi trași la răspundere pentru orice daune care pot apărea din utilizarea directă sau indirectă a acestor informații. Investițiile sunt riscante. Investește responsabil.
Sursa foto: Canva
