Compania va primi 121,8 milioane de lei, sumă brută aferentă componentei de majorare a capitalului social, bani care vor susține etapa următoare de creștere, axată pe extindere organică, transformare digitală și oportunități de fuziuni și achiziții, a anunțat Christian Tour.
Christian Tour a atras 149 de milioane de lei prin IPO
Oferta a fost subscrisă în proporție de 121% la Prețul Final al Ofertei de 1,895 lei pe acțiune. La acest nivel, compania are o capitalizare de piață anticipată de aproximativ 410 milioane de lei, iar free-float-ul estimat la momentul listării ar urma să fie de aproximativ 37,4% din capitalul social.
În cadrul procesului de alocare nu au fost realocate acțiuni între tranșa investitorilor de retail și cea a investitorilor instituționali. Având în vedere interesul investitorilor, a fost exercitată opțiunea de supra-alocare, pentru susținerea lichidității după listarea companiei la Bursa de Valori București.
În total, au fost plasate 80.692.629 de acțiuni. Pachetul include 65.998.056 de acțiuni nou-emise, 13.294.573 de acțiuni existente oferite spre vânzare de CPM Cambridge Holding S.R.L., vehiculul de investiții deținut integral de Cristian Pandel, fondatorul Christian Tour, și 1.400.000 de acțiuni existente alocate prin opțiunea de supra-alocare.
Investitorii de retail care au subscris în primele trei zile lucrătoare ale ofertei, între 21 și 25 mai 2026, beneficiază de un discount de 5% din Prețul Final al Ofertei. Astfel, prețul final de achiziție este de 1,80 lei pe acțiune. Indicele de alocare pentru tranșa de retail a fost de aproximativ 0,67675, după exercitarea opțiunii de supra-alocare.
Banii atrași de Christian Tour merg către M&A și digitalizare
Christian Tour spune că fondurile atrase vor fi direcționate către trei piloni: consolidare și fuziuni și achiziții, transformare digitală și brand, distribuție și eficiență operațională. Compania are în vedere achiziții țintite ale unor jucători complementari, extinderea în noi segmente de călătorie și integrarea capacităților operaționale și tehnologice.
„Capitalul atras prin acest IPO ne oferă posibilitatea de a acționa mai rapid și de a gândi la o scară mai mare. Vom accelera investițiile în tehnologie, infrastructură digitală, experiența clienților și dezvoltare operațională, urmărind totodată achiziții strategice care pot crește cota noastră de piață și ne pot extinde în continuare activitatea”, a declarat Cristian Pandel, fondator și CEO al Christian Tour.
El a mai spus că firma are „discuții avansate cu mai mulți jucători din piață pentru posibile achiziții” și că digitalizarea rămâne unul dintre pilonii strategiei de dezvoltare. Christian Tour lucrează la lansarea unei aplicații de tip trip builder, cu integrări multiple și interacțiuni în timp real facilitate de inteligența artificială, prin care utilizatorii ar urma să își construiască și personalizeze singuri vacanțele.
Compania intenționează să continue investițiile în dezvoltarea platformei sale online travel agency (OTA) proprietare, integrarea sistemelor și automatizare, infrastructură digitală scalabilă, securitate cibernetică și soluții pentru îmbunătățirea experienței clienților. De asemenea, Christian Tour urmărește extinderea capacităților de distribuție omnicanal, consolidarea brandului și a retenției clienților, optimizarea capitalului de lucru și standardizarea operațiunilor.
Christian Tour, listare estimată pe BVB în iunie 2026
După închiderea ofertei, Christian Tour va parcurge etapele procedurale necesare pentru admiterea la tranzacționare pe Piața Reglementată administrată de Bursa de Valori București, inclusiv înregistrarea majorării capitalului social. Tranzacționarea este estimată să înceapă în jurul datei de 22 iunie 2026, sub simbolul bursier TRIP.
„Încheierea cu succes a acestui IPO marchează un moment definitoriu pentru Christian Tour și transmite un semnal puternic privind direcția în care se îndreaptă atât compania noastră, cât și piața turismului din România”, a declarat Cristian Pandel.
Fondată în 1997, Christian Tour a pornit ca agenție de turism antreprenorială și operează în principal în turismul outbound. Compania vinde sejururi charter, circuite, city break-uri, experiențe tematice și servicii de călătorie de grup către destinații internaționale și promovează România ca destinație pentru turiștii străini. Distribuția se face printr-un model multicanal, care include rețeaua proprie de agenții, canalele partenere și ecosistemul digital al companiei.
În 2025, Christian Tour a generat vânzări la data rezervării de aproximativ 983 de milioane de lei, în creștere cu aproximativ 14% față de 2024 și cu aproape 41% față de 2023. Veniturile din contractele cu clienții, recunoscute conform standardelor IFRS, au ajuns la 803 milioane de lei în 2025, EBITDA a fost de aproximativ 45,1 milioane de lei, iar profitul net a ajuns la aproximativ 31,9 milioane de lei.
BT Capital Partners S.A. a fost Intermediar Unic al tranzacției. PwC a fost auditor, Filip & Company a oferit consultanță juridică, iar Cornerstone Communications a fost consultant pentru Relația cu Investitorii.
